نحوه ی تشخیص حجم معاملات تقلبی در صرافی ها

نحوه ی تشخیص حجم معاملات تقلبی در صرافی ها |  حتماً تعجب کردید و سؤالات متعددی در ذهنتان شکل‌گرفته است که آیا دست‌کاری حجم معاملات امکان‌پذیر است؟ در این صورت که نمی‌توان به حجم معاملات بیان‌شده در صرافی‌های ارز دیجیتال اعتماد کرد! دقیقاً همین‌طور است و طبق تحقیقات Alamada، نزدیک به هفتاد درصد حجم معاملات بیان‌شده در سایت Coinmarketcap جعلی است. قطعاً این موضوع برای کسی که طبق این داده‌ها معامله کرده و بر اساس آن‌ها استراتژی خاص خود را می‌چیند، کمی چالش‌برانگیز خواهد بود. ممکن است برای شما سؤال پیش بیاید که اصلاً حجم جعلی به چه معنا است؟ چرا عده‌ای از صرافی‌ها اقدام به دست‌کاری حجم معاملات می‌کنند؟ در ادامه با ما همراه باشید.

حجم جعلی به چه معنا است ؟

انگیزه ایجاد حجم جعلی چیست ؟

جواب این سؤال کاملاً واضح است. شما ترجیح می‌دهید از یک فروشگاه شلوغ پر رفت‌وآمد خرید کنید یا از یک دکان بقالی کوچک که اصلاً مشتری ندارد؟. مشابه این اتفاق در دنیای ارزهای دیجیتال می‌افتد. هیچ‌کس مایل نیست که در پروژه‌ای سرمایه‌گذاری کند که حجم معاملات کمی دارد. بنابراین این پروژه‌ها و صرافی‌ها برای بقا و زنده ماندن اقدام به پول‌شویی کرده و حجم جعلی ایجاد می‌کنند. بدین طریق با روان کاربران خود بازی کرده و ازلحاظ ذهنی آن‌ها را برای سرمایه‌گذاری آماده می‌کنند.

یکی از دیگر از دلایلی که صرافی‌ها دست به این کار می‌زنند این است که هرچه قدر حجم معاملات یک صرافی بیشتر باشد، محبوبیت بیشتری دارد و در رسانه‌ها موردتوجه تر است و به‌تبع می‌تواند کاربران زیادی را به خود جذب کند. این عددها باعث می‌شود تا آن‌ها در بالای لیست Coinmarketcap قرار بگیرند.

ازجمله دلایل دیگری که ایجاد  انگیزه برای پول‌شویی و بالا بردن حجم معاملات می‌کند این است که این صرافی‌ها برای ICO. IEO و لیست کردن آلت کوین ‌های جدید می‌توانند کارمزدهای بیشتری دریافت کنند.

نحوه تشخیص حجم جعلی

در دنیای ارزهای دیجیتال حجم معاملات بالا لزوماً به معنای نقدینگی بالا نیست، چراکه صرافی‌ها با انجام پول‌شویی حجم معاملات خود را افزایش می‌دهند. بعد از همه این توضیحات، حتماً برای شما سؤال پیش‌آمده که چگونه می‌توان حجم واقعی را از حجم جعلی تشخیص داد و درگیر اطلاعات غلط صرافی‌ها و سایت‌ها نشد. در ادامه این مقاله راهکارهایی برای تفکیک این دو مقوله از هم بیان‌شده است.

• بررسی سایت صرافی

درست است که صرافی‌ها می‌توانند اطلاعات سایت مثل حجم معاملات را دست‌کاری کنند، اما سایت‌هایی مثل Alexa و SimilarWeb و Moz وجود دارند که می‌توانید ترافیک سایت‌ها را داخل آن‌ها بررسی کنید و نکته مثبت ماجرا اینجا است که امکان دست‌کاری این اطلاعات توسط صرافی‌ها وجود ندارد یا خیلی مشکل ست.

برای اینکه حجم معاملات در صرافی‌ها را با استفاده از این وب‌سایت‌ها پیدا کنید، باید طبق مراحل زیر عمل کنید. ابتدا آمار ترافیک ماهیانه سایت صرافی را با استفاده از این وب سایت ها پیدا می‌کنید. برای اینکه به ترافیک روزانه دسترسی پیدا کنید، این عدد را بر ۳۰ تقسیم کنید. بعدازاین کار، حجم معاملات گزارش‌شده در صرافی را بر عدد به‌دست‌آمده که همان تعداد بازدیدهای روزانه از صرافی است را تقسیم کنید، نتیجه به‌دست‌آمده حجم معاملات روزانه یک کاربر یا ADUTV است. بنابراین؛

حجم معاملات روزانه یک کاربر = حجم معاملات گزارش‌شده توسط صرافی تقسیم‌بر تعداد بازدیدهای روزانه از سایت صرافی

این پارامتر به‌دست‌آمده را در ده صرافی بیتفینکس، کراکن، بایننس، کوین بیس، بیت استمپ، بیت فلایر، جمینی، آی تی بیت، بیترکس، پولونیکس محاسبه کرده و از آن‌ها میانگین می‌گیریم و آن را Benchmark یا معیار می‌نامیم.

صرافی‌هایی که ADUTV آن‌ها از مقدار معیار بیشتر است، ADUTV آن‌ها در نظر گرفته نشده و ترافیک روزانه آن‌ها را در مقدار معیار ضرب می‌کنیم تا حجم معاملات به‌دست آید. سپس با حجم معاملات گزارش‌شده در صرافی‌ها مقایسه می‌کنیم. به این کار اصطلاحاً نرمالیزاسیون گفته می‌شود. دقت کنید که این روش فقط برای بررسی بازار اسپات استفاده می‌شود.

تصویر بالا از سایت کوین گکو برداشته‌شده است.

در تصویر سمت راست حجم معاملات صرافی‌ها برتر با معیار بازدید بررسی‌شده و در تصویر سمت راست حجم معاملاتی که خود صرافی‌ها گزارش کرده‌اند همان‌طور که می‌بینید که این حجم‌ها بیشتر از صرافی‌های معتبر گزارش‌شده است و کاملاً مشخص است که جعلی است. پس این کار می‌تواند یکی  از راه‌های مطمئن برای بررسی حجم معاملات واقعی صرافی‌ها باشد و صرافی‌هایی که پول‌شویی کرده‌اند با این روش شناسایی می‌شوند.

• بازه خریدوفروش

یکی دیگر از فاکتورهایی که دید کلی خوبی نسبت به نقدینگی بازار در اختیارتان قرار می‌دهد بازه خریدوفروش است. بازه خریدوفروش به معنای محدوده‌ای است بین کمترین مقداری که یک فروشنده تمایل به فروش یک دارایی دارد تا بیشترین مقداری که یک خریدار مایل به خرید آن دارایی است. هر چه قدر این بازه کمتر باشد به این معنا است که نقدینگی موجود در بازار بیشتر است اما اگر این محدوده زیاد باشد به معنای این است که نقدینگی آن دارایی در بازار کم است. برای مثال اگر این محدوده برای خرید یک اتومبیل صفر،  حدود ۲۰ میلیون در بازار باشد، به معنای بازار راکد و عدم خریدوفروش است اما اگر این بازه حدود ۱ میلیون باشد، به معنای پویایی بازار و کثرت نقدینگی است. این بازه به‌صورت درصد بیان می‌شود.

بازه خرید و فروش=(بیشترین قیمت خریدار -کمترین قیمت فروشنده)/ کمترین قیمت فروش *۱۰۰

• محدوده ±%۲

ابتدا آخرین قیمتی که دارایی موردنظر شما معامله‌شده است را پیدا کنید و سپس ۲ درصد بالاتر و ۲ درصد پایین‌تر آن را محاسبه کنید. در این مرحله مقدار سفارش فروش را در بازه بین قیمت و ۲ درصد بالاتر از آن جمع می‌زنیم و عدد به‌دست آمده را در قیمت ثبت‌شده برای سفارش فروش ضرب می‌کنیم. عددی که به‌دست می‌آید مقدار سرمایه موردنیاز برای جابه جایی سفارش ها (Orderbook) به‌اندازه ۲ درصد خواهد بود که به آن عمق ۲%+ می‌گویند. مشابه این کار را برای بازه -۲ درصد و قیمت انجام می‌دهیم و به عدد به‌دست آمده عمق ۲%_ گفته می‌شود. با یک مثال این موضوع را شفاف‌سازی خواهم کرد.

فرض کنید بیت کوین باقیمت ۹٬۰۰۰ دلار در حال معامله شدن است. ۲ درصد بالاتر و پایین‌تر این قیمت به ترتیب عبارت‌اند از ۹٬۱۸۰ دلار و ۸٬۸۲۰ دلار. ابتدا مقدار سفارشات فروش در بازه بین ۹٬۰۰۰ تا ۹٬۱۸۰ دلار را محاسبه می‌کنیم و آن را در قیمت ثبت‌شده برای سفارش فروش ضرب می‌کنیم. 

عددی که به‌دست می‌آید سرمایه موردنیاز برای جابه‌جایی سفارشات به‌اندازه ۲ درصد خواهد بود و به آن عمق ۲%+ می‌گوییم. در اقدامی مشابه مقدار سفارشات در بازه ۸٬۸۲۰ دلار و ۹۰۰۰ دلار را محاسبه کرده و در قیمت ثبت‌شده برای خرید ضرب می‌کنیم و مقدار سرمایه موردنیاز برای جابه جایی سفارشات به سمت پایین به‌اندازه ۲ درصد خواهد بود که به آن عمق ۲%_ خواهد بود.

خب، حالا ما این اعداد را محاسبه کردیم، چه نتیجه‌ای از این اعداد و ارقام به‌دست‌آمده می‌توان گرفت؟ دقت کنید که وجود مقدار زیاد سفارشات در Orderbook  نشان می‌دهد که نقدینگی بیشتری برای یک معامله‌گر وجود دارد که بتواند بدون اینکه قیمت ریزش ناگهانی داشته باشد، معامله کند.

در Trust Score چه فاکتورهایی بررسی می‌شود؟

• نقدینگی / ترافیک وب: حجم معاملات گزارش شده، عمق OrderBook، فعال بودن معاملات و همچنین کیفیت ترافیک وب.
• مقیاس عملکردها: حجم معاملات کلی صرافی، عمق OrderBook و فعالیت این صرافی را نسبت به سایرین می‌سنجد.
• API: قابلیت تبادل ازنظر در دسترس بودن و پوشش API را اندازه‌گیری می‌کند.
• امنیت سایبری: در این فاکتور بررسی می‌شود که پروژه موردنظر برای هرگونه حمله توسط سرورها، هکرها و سیستم‌ها چه قدر آماده است و چگونه اطلاعات کاربران خود را حفظ می‌کند.
• تیم پروژه: بررسی می‌شود که آیا تیم پروژه به‌صورت عمومی نمایش داده‌شده است؟
• اتفاقات گذشته: بررسی می‌شود که آیا این صرافی تابه‌حال حوادثی منفی ازجمله مشکلات نظارتی، هک و مشکلات برداشت و… داشته است یا خیر؟

البته تنها به این فاکتورها محدود نخواهد بود و در به روز رسانی‌های جدید ارتقا پیدا خواهد کرد.

کلام آخر تشخیص حجم معاملات تقلبی در صرافی

به‌هرحال بازار ارزهای دیجیتال یک بازار نوظهور است که مثل همه بازارهای نوظهور مشکلات خاص خودش را دارد. این مسئله به‌این‌علت است که هنوز هیچ قانون خاصی برای این بازار وجود ندارد هر پروژه کوچک و بزرگی قوانین خاص خودش را تنظیم می‌کند. برای اینکه در بازار بی‌قانون، درگیر کلاه‌برداری‌ها نشوید، هر معامله‌گر باید قوانین خاص خودش را داشته باشد. هرگز به پروژه‌هایی که وعده سودهای سرسام‌آور می‌دهند، اعتماد نکنید. حجم معاملات جعلی در بازار ارزهای دیجیتال هنوز یک مشکل جدی است. بااین‌حال هرچه زمان بیشتری می‌گذرد، بیت کوین به‌عنوان یک ارز و یک منبع خوب برای سرمایه‌گذاری اعتبار بیشتری کسب می‌کند. ارزهای بی‌اعتبار و کوچک، کم‌کم حذف خواهند شد و صرافی‌های کلاه‌برداری مشخص می‌شوند چراکه بیشتر سرمایه‌گذاران، روی سیستم عامل‌های شفاف تمرکز خواهند کرد.